Методика вычисления экономического капитала кредитной организации
• меньше зависят от исторической ретроспективы;
• дают возможность ограничить риск-позиции, связанные с низкой ликвидностью рынка и / или недостаточным опытом работы дилера на данном рынке;
• дают возможность гибкой диверсификации совокупного рыночного риска по рынкам, инструментам, дилерам и т.д. с целью достижения банком «эффективной границы» в пространстве «риск - доходность». TESTINGTESTING
У каждого банка есть собственная методика финансового планирования, важной составляющей которого является планирование потребности в капитале. Целевой уровень капитала должен не только удовлетворять минимальным нормативам достаточности капитала, установленным органом надзора, но и обеспечивать такой уровень покрытия риска, который гарантировал бы «выживание» банка с требуемой его владельцами и управляющими вероятностью. Обычно расчет потребности в капитале производится на один год (реже на полугодие или квартал); соответственно, с той же периодичностью определяется и доля капитала, предназначенная для покрытия потерь от тех или иных операций банка).
Таким образом, мы можем построить корреляционную матрицу, характеризующую изменения по основным показателям рыночного риска.
По технологии VaR мы определяем основные корреляции между факторами, и, соответственно, экономический капитал должен распределяться в зависимости от величин рисков поданным факторам. Оттого, насколько будет корректно определен уровень корреляции, зависит и экономический капитал, который распределяется долями по уровням рисков.
Операционный риск. Значимость определения операционного риска при расчете экономического капитала определяется не только его долей в совокупной риск-позиции российских банков, ной возможными перспективами увеличения его степей и. Так, по результатам исследования, проведенного рейтинговым агентством «Эксперт РА» в 2006г., операционный риск является одним из наиболее значимых в общей структуре рисков российского банковского сектора. На общем фоне он уступает только кредитному (около 80%) и рыночному (около 15%) рискам.
Тем не менее, по прогнозам аналитиков, именно операционный риск имеет всс шансы стать доминирующим в представленной структуре. Причем произойти это может уже в ближайшие несколько лет. В этом плане, российские банки идут по пути западных кредитных организаций, терпящих убытки в основном по причине внешних воздействий и несоответствия требованиям регулирующих органов. В структуре рисков западных банков преобладает именно операционный риск. По разным оценкам, его доля достигает 60 - 70 %.Для определения величины капитала, необходимого для покрытия операционного риска, необходимо определить понятие операционного риска, дать характеристику формам его реализации и выбрать наиболее подходящий метод оценки.
Определение понятия «операционный риск» можно найти в различных источниках, среди которых стоит отметить Рекомендации Банка России по организации управления операционным риском в кредитных организациях, а также Второе базельское соглашение (Basel II), принятое в 2004г.
В целях нашего анализа под операционным риском будем понимать возможность возникновения потерь, вызванных действиями персонала, технологическими и внутренними инфраструктурными сбоями, негативными изменениями в отношениях с клиентами и т.д.
В качестве основных факторов воздействующих на величину операционного риска и, следовательно. на требуемый объем экономического капитала, необходимо выделить:
• внутрибанковские процессы (выполнение банковских операций и т.д.);
